大金融上周持續(xù)獲得資金流入，短期具備上行條件；銀行還是非銀Q2基金持倉都達(dá)到或接近歷史低點(diǎn)附近，銀行壓降利潤的要求可能會放寬，壓制銀行估值最大的負(fù)面因素消除。本周行業(yè)利好集中在：量子通信、氫能源、VR及受益大宗棉花價格大幅上漲的相關(guān)公司。
上周行業(yè)漲幅排序：金融板塊具備上行條件：銀行股獲得較為明顯資金回流，興業(yè)銀行、建設(shè)銀行、平安銀行、招商銀行分獲資金凈流入8.85億元、6.57億元、5.34億元、4.6億元；保險(xiǎn)板塊中國平安獲得5.4億元凈流入；估值方面，從目前大金融的估值來看，銀行PB僅0.7倍，處于近十年3.6%的估值分位，非銀估值2.1倍，處于近十年57%的估值分位；大金融三季度業(yè)績邊際改善的幅度最大，核心在于銀行三季度營收基本保持穩(wěn)定，調(diào)降利潤的壓力明顯緩解。催化劑方面，不管是銀行還是非銀Q2基金持倉都達(dá)到或接近歷史低點(diǎn)附近，銀行壓降利潤的要求可能會放寬，壓制銀行估值最大的負(fù)面因素消除。關(guān)注銀行、券商、保險(xiǎn)反彈機(jī)會，興業(yè)銀行（601166）、招商銀行（600036）、平安銀行（000001）；中信證券（600030）、中國平安（601318）；
本周行業(yè)利好：
1、量子通信：中共中央政治局會議10月16日下午就量子科技研究和應(yīng)用前景舉行第二十四次集體學(xué)習(xí)。簡評：量子科技目前主要有四個應(yīng)用領(lǐng)域：量子通信、量子計(jì)算、量子模擬、量子傳感和計(jì)量，目前我國量子通信技術(shù)研發(fā)和產(chǎn)業(yè)化創(chuàng)新成果走在世界前列，屬于國際第一梯隊(duì)。此次政治局會議集體學(xué)習(xí)量子科技，在當(dāng)前時間窗口進(jìn)行，也增強(qiáng)了量子科技或?qū)懭?ldquo;十四五”規(guī)劃的預(yù)期。相關(guān)A股公司：科大國創(chuàng)（300520）、國盾量子（688027）、藍(lán)盾股份（300297）、光庫科技（300620）等；
2、氫能：《中國氫能產(chǎn)業(yè)發(fā)展報(bào)告2020》預(yù)計(jì)，到2050年氫能占終端能源消費(fèi)比例達(dá)10%，氫燃料電池汽車保有量3000萬輛，氫氣需求量6000萬噸，全球進(jìn)入氫能社會。相關(guān)公司報(bào)道：藍(lán)海華騰（300484）10月16日在深交所互動易平臺“藍(lán)海華騰助力五龍汽車斬獲全球最大氫能源客車訂單”。
3、棉花種植：大宗商品棉花期貨價格國慶節(jié)后大幅上漲，10月漲幅超過15%，A股相關(guān)棉花種植公司：新賽股份（600540）主營業(yè)務(wù)棉花占比68%，短期或有投機(jī)性機(jī)會。
（以上分析僅供參考、據(jù)此投資風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)）
文章來源：太平洋證券股份有限公司 劉剛
暫無評論，快來評論吧!